В настоящее время оценке финансовой устойчивости коммерческих банков придается большое значение. Оценка финансовой устойчивости банков - проблема, решению которой уделяется много внимания самими банками, надзорными органами, другими субъектами хозяйствования, обязанными хранить денежные средства в банках. Поэтому определение проблемных банков на ранних стадиях с использованием только официальной информации - баланса банка - является актуальной задачей.
Каждая кредитная организация как генератор банковского развития обладает собственным уровнем финансовой прочности. Количественно финансовую прочность кредитной организации можно определить на основе сравнения фактических результатов ее деятельности с наилучшими показателями (максимально возможными). Чем выше эта разница, тем в большей степени возможности саморазвития кредитной организации ограничены и тем ниже уровень ее финансовой прочности.
В применяемых методологиях управления кредитной системой региона при определении устойчивости кредитных организаций оценка надежности (или финансовой прочности) банка в основном сводится к определению фактических значений экономических показателей банка.
Аналитику, который владеет всей полнотой информации о банке, при оценке финансового состояния банка резонно опираться на методику, описанную в Указании Банка России от 16.01.2004 N 1379-У "Об оценке финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточной для участия в системе страхования вкладов". Данная методика строится на следующих группах показателей:
- группа показателей оценки капитала;
- группа показателей оценки активов;
- группа показателей оценки качества управления банком, его операциями и рисками;
- группа показателей оценки доходности;
- группа показателей оценки ликвидности.
Как видим, методика, используемая при оценке финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточной для участия в системе страхования вкладов, в основном совпадает с CAMEL-методом. Отличие касается только третьей группы показателей оценки качества управления банком, его операциями и рисками.
В CAMEL-методе используются коэффициент размещения средств, коэффициент доступности банка к внешним источникам финансирования и коэффициент дееспособности, на основе которых рассчитываются темпы роста соответствующих группировок счетов, и полученные значения сравниваются между собой. Стабильное развитие банка, то есть увеличение его депозитов и прибыльных активов, обеспечивается либо возрастанием капитала при неизменном уровне риска, либо превышением темпов роста капитала над темпами роста рисковых активов.
В Указании Банка России N 1379-У группа показателей оценки качества управления банком, его операциями и рисками включает показатели прозрачности структуры собственности, организации системы управления рисками и службы внутреннего контроля.
Показатели прозрачности структуры собственности включают:
- достаточность объема раскрываемой информации о структуре собственности банка в соответствии с федеральными законами и нормативными актами Банка России;
- доступность информации о лицах (группах лиц), оказывающих прямо или косвенно (через третьих лиц) существенное влияние на решения, принимаемые органами управления банка;
- значительность влияния на управление банком резидентов офшорных зон.
Финансовая устойчивость банка по этой группе показателей считается удовлетворительной, если:
- состав собственников акций (долей) банка раскрыт полно, исчерпывающе и корректно;
- информация о лицах (группах лиц), оказывающих прямо или косвенно (через третьих лиц) существенное влияние на решение, принимаемые органами управления банка, доступна неопределенному кругу или, в крайнем случае, Банку России;
- доля офшорных собственников не превышает 40%.
Показатели организации системы управления рисками и организации службы внутреннего контроля представляют собой взвешенное значение оценок ответов на вопросы, приведенные в данном Указании.
Несмотря на единый подход по оценке финансового состояния банка, используемый в CAMEL-методе и представленный в Указании Банка России N 1379-У (за исключением показателей оценки качества управления банком), имеются и существенные отличия в показателях оценки.
Группа показателей оценки капитала включает показатели оценки достаточности капитала и качества капитала.
Показатели оценки достаточности капитала состоят из показателя достаточности собственных средств (капитала) и показателя общей достаточности капитала.
Показатель достаточности собственных средств определяется в порядке, установленном для расчета обязательного норматива H1 "Норматив достаточности собственных средств (капитала) банка" в соответствии с нормативным актом Банка России, устанавливающим порядок расчета обязательных нормативов банков.
Показатель общей достаточности капитала определяется как процентное отношение собственных средств (капитала) к активам банка, в объем которых не включаются активы, имеющие нулевой коэффициент риска.
Показатель оценки качества капитала определяется как процентное отношение дополнительного капитала к основному капиталу.
Группа показателей оценки активов включает показатели качества задолженности по ссудам и иным активам, размера резервов на потери по ссудам и иным активам, степени концентрации рисков по активам.
Показатели качества задолженности по ссудам и иным активам состоят из показателя качества ссуд, показателя качества активов и показателя доли просроченных ссуд.
Показатель качества ссуд представляет собой удельный вес безнадежных ссуд в общем объеме ссуд.
Показатель качества активов определяется как процентное отношение не покрытых резервами активов, резерв под которые составляет не менее 20%, к собственным средствам (капиталу).
Показатель доли просроченных ссуд представляет собой удельный вес просроченных ссуд в общем объеме ссуд.
Показатель размера резервов на потери по ссудам и иным активам определяется как процентное отношение фактически сформированного резерва на возможные потери по ссудам (РВПС) (за исключением резерва, включенного в расчет собственных средств) к общему объему ссуд.
Показатели степени концентрации рисков по активам состоят из показателя концентрации крупных кредитных рисков, показателя концентрации кредитных рисков на акционеров (участников) и показателя концентрации кредитных рисков на инсайдеров.
Показатель концентрации крупных кредитных рисков определяется в порядке, установленном для расчета обязательного норматива Н7 "Максимальный размер крупных кредитных рисков".
Показатель концентрации кредитных рисков на акционеров (участников) определяется в порядке, установленном для расчета обязательного норматива Н9.1 "Максимальный размер кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам (акционерам)".
Показатель концентрации кредитных рисков на инсайдеров определяется в порядке, установленном для расчета обязательного норматива Н10.1 "Совокупная величина риска по инсайдерам банка".
Нормативы Н7, Н9.1 и Н10.1 определяются в соответствии с нормативным актом Банка России, устанавливающим порядок расчета обязательных нормативов банков.
Группа показателей оценки доходности включает показатели рентабельности активов и капитала, структуры доходов и расходов, доходности отдельных видов операций и банка в целом.
Показатели рентабельности активов и капитала состоят из показателя рентабельности активов и показателя рентабельности капитала.
Показатель рентабельности активов определяется как процентное отношение финансового результата, который равен сумме показателей "Прибыль (убыток) за отчетный период" и "Налог на прибыль", к средней величине активов.
Показатель рентабельности капитала определяется как процентное отношение финансового результата к средней величине капитала.
Показатели структуры доходов и расходов состоят из показателя структуры доходов и показателя структуры расходов.
Показатель структуры доходов определяется как процентное отношение чистых доходов от разовых операций к финансовому результату.
Показатель структуры расходов определяется как процентное отношение административно-управленческих расходов к чистым операционным доходам, который представляет собой сумму финансового результата банка и административно-управленческих расходов.
Показатели доходности отдельных видов операций и банка в целом состоят из показателей чистой процентной маржи и чистого спреда от кредитных операций.
Показатель чистой процентной маржи определяется как процентное отношение чистого процентного дохода к средней величине активов.
Показатель чистого спреда от кредитных операций определяется как разница между процентными отношениями процентных доходов по ссудам к средней величине ссуд и процентов уплаченных и аналогичных расходов к средней величине обязательств, генерирующих процентные выплаты.
Группа показателей оценки ликвидности включает показатели ликвидности активов, ликвидности и структуры обязательств, общей ликвидности банка, риска на крупных кредиторов и вкладчиков.
Показатели ликвидности активов состоят из показателя соотношения высоколиквидных активов и привлеченных средств, показателя мгновенной ликвидности и показателя текущей ликвидности.
Показатель соотношения высоколиквидных активов и привлеченных средств определяется как процентное отношение высоколиквидных активов к привлеченным средствам.
Показатель мгновенной ликвидности определяется в порядке, установленном для расчета обязательного норматива Н2 "Норматив мгновенной ликвидности".
Показатели ликвидности и структуры обязательств состоят из показателя структуры привлеченных средств, показателя зависимости от межбанковского рынка, показателя риска собственных вексельных обязательств и показателя небанковских ссуд.
Показатель структуры привлеченных средств определяется как процентное отношение обязательств до востребования и привлеченных средств.
Показатель зависимости от межбанковского рынка определяется как процентное отношение разницы привлеченных и размещенных межбанковских кредитов (депозитов) и привлеченных средств.
Показатель риска собственных вексельных обязательств определяется как процентное отношение суммы выпущенных банком векселей и банковских акцептов к собственным средствам (капиталу).
Показатель небанковских ссуд определяется как процентное отношение ссуд, предоставленных клиентам - некредитным организациям, и остатков средств на счетах клиентов - некредитных организаций.
Показатели общей ликвидности банка состоят из показателя общей ликвидности и показателя обязательных резервов.
Показатель общей ликвидности определяется в порядке, установленном для расчета обязательного расчета Н5 "Норматив общей ликвидности".
Показатель обязательных резервов характеризует отсутствие (наличие) у банка фактов неуплаченного недовзноса в обязательные резервы.
Показатель риска на крупных кредиторов и вкладчиков определяется как процентное отношение суммы обязательств банка по кредиторам и вкладчикам, доля которых в совокупной величине всех обязательств банка составляет 10% и более, к ликвидным активам.
Нормативы Н2, Н3 и Н5 определяются в соответствии с нормативным актом Банка России, устанавливающим порядок расчета обязательных нормативов банков.
Обобщающие результаты по всем группам показателей (за исключением показателей прозрачности структуры собственности) представляют собой средневзвешенное значение показателей, определенных выше, и рассчитываются по определенным формулам, представленным в Указании N 1379-У.
Финансовая устойчивость банка по всем группам показателей признается удовлетворительной, если их значения меньше либо равны 2,3.
Совокупный нормированный коэффициент маневренности
В целях оценки финансовой прочности банковского сектора региона использовались показатели, представленные в Указании Банка России от 16.01.2004 N 1379 "Об оценке финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточной для участия в системе страхования вкладов" (с изм. от 18.02.2005, 10.03.2006).
Итоговое значение финансовой прочности кредитной организации предлагается определять как интегральный показатель соответствующих оценок по двадцати четырем коэффициентам, входящим в четыре группы показателей.
По каждому из коэффициентов выводится соотношение между фактическими и максимально возможными результатами.
Финансовая прочность кредитной организации определяется значением совокупного нормированного коэффициента маневренности по данному банку и сравнивается с соответствующим значением нормативного совокупного коэффициента маневренности, отражающего нормативное значение для банков, относящихся к группам высокой, удовлетворительной, низкой и критической финансовой прочности.
Кредитная организация является финансово прочной, если значение коэффициента маневренности окажется больше (или равно) значения нормативного совокупного коэффициента маневренности для группы банков, имеющих статус финансово прочных.
Идеальное значение данного соотношения, определяемого отклонением фактического и нормативного коэффициентов маневренности, составляет 0, что достигается при их полном совпадении. Фактические значения коэффициентов, как правило, намного ниже нормативных коэффициентов маневренности, соответствующих лучшему значению финансовой прочности. Чем больше разница между ними, тем меньше числовое значение данного показателя финансовой прочности, которое по всем показателям и группам находится в интервале от 0 до 100%. Финансовая прочность предполагает минимальную степень разброса значений коэффициентов, входящих в группы показателей оценки финансовой устойчивости банков. Чем в большей мере они приближены друг к другу, тем выше уровень финансовой прочности банка в целом.
Предлагается следующий метод оценки финансовой прочности кредитной организации.
1. Рассчитывается среднее значение каждого коэффициента по всем группам показателей оценки финансовой устойчивости кредитных организаций.
2. Определяется итоговый стандартизованный показатель значения норматива абсолютной финансовой прочности кредитной организации.
Расчет производится по формуле:
M
Кпр = SUM Kj / M, (1)
j=1
где Кпр - итоговый стандартизованный показатель значения норматива абсолютной финансовой прочности кредитной организации;
Kj - среднее значение j-го показателя в группе по всем анализируемым банкам региона;
M - количество показателей оценки финансовой устойчивости кредитных организаций.
3. Производится расчет итогового стандартизованного показателя, отражающего финансовую прочность кредитной организации:
M
Ki = SUM Kij / M, (2)
j=1
где Ki - итоговый показатель, характеризующий финансовую прочность i-й кредитной организации.
4. Определяется коэффициент финансовой маневренности каждой кредитной организации по формуле:
Кфм = │1 - Ki / Кпр│ x 100%. (3)
Выражение |1 - Ki / Кпр| взято по модулю, поскольку для целей исследования важен не знак, а сам факт величины отклонений.
Формула вычисления интегрированного показателя уровня финансовой прочности кредитной организации предусматривает следующие математические ограничения: интегрированный показатель должен варьироваться в пределах от 0 до 1, причем минимальное его значение приближено к 0, а максимальное - к 1.
Финансовая прочность кредитных организаций
На основе предлагаемого метода можно оценить уровень финансовой прочности различных кредитных организаций (табл. 1).
Таблица 1
Уровни финансовой прочности кредитных организаций
Финансовая прочность Значение коэффициента финансовой
маневренности, характеризующего
финансовую прочность (%)
Высокая 5,0
Удовлетворительная 10,0
Низкая 20,0
Если интегрированный показатель финансовой маневренности анализируемой кредитной организации имеет значение от 0 до 5%, то ее состояние можно охарактеризовать как обладающее высокой финансовой прочностью. Если итоговое значение от 5 до 10%, то состояние кредитной организации отличается удовлетворительной финансовой прочностью, то есть банк находится в предкризисной ситуации. Если интегрированный показатель финансовой маневренности принимает значение от 10 до 20%, то это свидетельствует о низком уровне финансовой прочности, о достаточно неблагоприятном состоянии развития данной кредитной организации, ее финансовой надежности и стабильности. В таблице 2 представлена рейтинговая оценка 17 кредитных организаций Нижегородского региона за 2005 г., полученная на основе предложенного инструментария оценки финансовой прочности коммерческих банков.
Таблица 1
Рейтинг кредитных организаций на основе
коэффициента маневренности
Номер
коммерческого
банка <*> Коэффициент маневренности
(%) по модулю Ранги Оценка финансовой
прочности
Высокая финансовая прочность (5,0)
12 0,8804 1 Высокая
16 1,1096 2 Высокая
9 1,3136 3 Высокая
8 1,7785 4 Высокая
11 2,5177 5 Высокая
7 2,5374 6 Высокая
4 4,6496 7 Высокая
Удовлетворительная финансовая прочность (10,0)
2 5,0912 8 Удовлетворительная
5 5,1372 9 Удовлетворительная
1 5,1500 10 Удовлетворительная
6 8,3881 11 Удовлетворительная
Низкая финансовая прочность (20,0)
13 11,3750 12 Низкая
17 13,0445 13 Низкая
10 14,4798 14 Низкая
3 19,6991 15 Низкая
Критическая финансовая прочность
14 21,4336 16 Критическая
15 22,5717 17 Критическая
Стабильность значимых показателей - признак стабильности банка в целом. Если у коммерческого банка капитал значительно изменяется каждый месяц то в одну, то в другую сторону, доверия он не вызовет. В связи с этим важным является вопрос об определении меры "значительности колебаний" показателей или их изменчивости, которая и будет являться основной характеристикой финансовой прочности кредитной организации. На рисунке представлена рейтинговая оценка кредитных организаций Нижегородского региона за 2005 г. по уровню финансовой прочности.
На основе вышеизложенного можно сделать вывод, что значение любого экономического показателя, отклоняющегося на 5% от нормативного, можно считать оптимальным управленческим решением, характеризующим деятельность менеджеров кредитных организаций. В данном случае можно предположить, что устраняется известное противоречие банковского менеджмента - соотношение устойчивости и прибыльности. Как правило, высокая надежность сопровождается низкими доходами, а низкая устойчивость - высокими доходами за счет вложений в высокодоходные активы с высокими рисками. Например, банк, имеющий высокий рейтинг по совокупной оценке финансовой устойчивости в соответствии с показателями, представленными в Указании N 1379-У "Об оценке финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточной для участия в системе страхования вкладов" (с изм. от 18.02.2005, 10.03.2006), может иметь низкий запас финансовой прочности, и наоборот - кредитные организации, характеризующиеся как имеющие удовлетворительное финансовое состояние, обладают высоким запасом финансовой прочности.
В целях поддержания финансовой стабильности банков, сведения к минимуму вероятности краха банковской системы в целом банковский надзор должен способствовать обеспечению функционирования банковского сектора с минимальным риском, выявлению рисковых показателей в деятельности кредитных организаций, активно содействовать наращиванию доходов кредитных организаций за счет проведения менее рискованных операций и созданию резервов для возмещения потерь не за счет средств вкладчиков и кредиторов, а за счет повышения эффективности банковского менеджмента. Для реализации указанных задач предлагается проводить мониторинг и определять кредитный рейтинг банков по всему спектру показателей и с учетом оценки управленческих решений, принимаемых банками, учитывающих доходность и риски банков. Исследования кредитных организаций показывают, что интегральная оценка устойчивости банков и их финансовая прочность значительно различаются. Возникает вопрос: какая организация проводит наиболее эффективные управленческие решения и оптимальную финансовую политику?
В связи с этим при оценке финансового состояния кредитных организаций целесообразно вносить дополнительные критерии к существующим оценкам финансовой устойчивости банков. Целесообразно использовать методы многокритериального экспертного оценивания на основе оценочной системы, включающей показатели финансовой устойчивости и финансовой прочности кредитной организации.
В настоящее время сфера кредитных отношений не получила достаточного методического и организационно-правового обеспечения в области реальной оценки и учета банковского риска. На сегодняшний день практически отсутствуют современные способы расчета степени предположения о банковских рисках. Поэтому существенным прорывом в сфере банковского сектора должны стать нормативное закрепление понятия "банковский риск", разработка научно обоснованных методик в области оценки банковского риска, применение которых позволит не только предотвращать кризис, но и будет способствовать поиску потенциальных источников финансовой нестабильности. Конечная цель оценки риска банковского сектора - обеспечение финансовой стабильности.
Финансовые кризисы, как известно, происходят не только в результате нарушений в работе финансовой системы, но и по другим причинам макроэкономического характера. Банковский надзор должен основываться на глубоком анализе внутренних и внешних факторов уязвимости банковской системы. Банк России уделяет особое внимание развитию и совершенствованию аналитических инструментов для оценки финансовой устойчивости банковского сектора. Определение показателей, характеризующих риск банковского сектора, является одним из инструментов, призванных обеспечить оценку потенциальных потерь кредитных организаций в случае возможных спадов в экономике.
Банк России на регулярной основе может осуществлять оценку рисков банковского сектора, а также рекомендовать кредитным организациям использовать этот инструмент анализа финансового состояния. Наиболее эффективный путь выявления рисков, в том числе системных, - это анализ коэффициентов, входящих в систему, характеризующих финансовое состояние кредитных организаций в рамках конкретных кредитных организаций, обладающих всей полнотой и достоверной информацией. В соответствии с [4] для оценки финансовой устойчивости банков используются следующие группы показателей:
оценки капитала;
оценки активов;
оценки качества управления банком, его операциями и рисками;
оценки доходности;
оценки ликвидности.
Своевременная информация о риске показателей, характеризующих состояние банковского сектора, позволит обеспечить качественное развитие (структурное реформирование) банковского сектора, направленное на увеличение доли банковского сектора в финансировании экономического роста; сформировать адекватный механизм в лице банковского сектора, обслуживающего инвестиционные потоки по управляемому финансированию экономического роста; создать условия прозрачности банковского сектора, способного привлекать ресурсы международных финансовых организаций для структурного реформирования экономики России.
Банковский надзор, ставя перед собой в качестве основной цели поддержание финансовой стабильности в стране, сведение к минимуму вероятности краха банковской системы в целом, должен способствовать безрисковому обеспечению функционирования банковского сектора, выявлению рисковых показателей в деятельности кредитных организаций, содействовать наращиванию доходов кредитных организаций за счет проведения менее рискованных операций и созданию резервов для возмещения потерь не за счет средств вкладчиков и кредиторов, а за свой собственный счет.
Перед надзорными органами стоит проблема отсутствия прозрачных методик эффективной и конкретной оценки состояния банковского сектора с учетом риска. При этом основой для управления банковским сектором должны являться прозрачность финансовой отчетности, наличие нормативов и методик, в соответствии с которыми должен осуществляться контроль банковского надзора ЦБ РФ.
Учитывая значимость происходящих перемен в банковском секторе, автор предлагает методику оценки устойчивости на основе методики оценки рисков, входящих в систему мониторинга банковского надзора на основе комплексного показателя.
Сущность данной методики заключается в оценке степени риска показателей, входящих в систему мониторинга банковского надзора.
Для формирования оценки рисков показателей, входящих в систему мониторинга кредитных учреждений, банковский надзор может использовать все из вышеизложенных показателей, однако важно выделить наиболее значимые из них. Считаем, что показателем, наиболее полно отражающим риск банковского сектора, является коэффициент вариации.
В целях оценки риска банковского сектора использовались показатели, представленные в [4].
Группа показателей оценки капитала включает показатели оценки достаточности капитала и качества капитала. К ней относятся:
показатель достаточности собственных средств (капитала) (ПК1);
показатель общей достаточности капитала (ПК2);
показатель оценки качества капитала (ПК3).
Группа показателей оценки активов включает показатели качества задолженности по ссудам и иным активам, размера резервов на потери по ссудам и иным активам, степени концентрации рисков по активам. К ней относятся:
показатель качества ссуд (ПА1);
показатель качества активов (ПА2);
показатель доли просроченных ссуд (ПА3);
показатель размера резервов на потери по ссудам и иным активам (ПА4);
показатель концентрации крупных кредитных рисков (ПА5);
показатель концентрации кредитных рисков на акционеров (участников) (ПА6);
показатель концентрации кредитных рисков на инсайдеров (ПА7).
Группа показателей оценки доходности включает показатели рентабельности активов и капитала, структуры доходов и расходов, доходности отдельных видов операций и банка в целом. К ней относятся:
показатель рентабельности активов с учетом символа 5101 (ПД1);
показатель рентабельности капитала с учетом символа 5101 (ПД2);
показатель структуры доходов с учетом символа 5101 (ПД3);
показатель структуры расходов с учетом символа 5101 (ПД4);
показатель чистой процентной маржи (ПД5);
показатель чистого спреда от кредитных организаций (ПД6).
Группа показателей оценки ликвидности включает показатели ликвидности активов, ликвидности и структуры обязательств, общей ликвидности банка, риска на крупных кредиторов и вкладчиков. К ней относятся:
показатель соотношения высоколиквидных активов и привлеченных средств (ПЛ1);
показатель риска на крупных кредиторов и вкладчиков (ПЛ10);
показатель мгновенной ликвидности (ПЛ2);
показатель текущей ликвидности (ПЛ3);
показатель структуры привлеченных средств (ПЛ4);
показатель зависимости от межбанковского рынка (ПЛ5);
показатель риска собственных вексельных обязательств (ПЛ6);
показатель небанковских ссуд (ПЛ7). |
обратная связь
