Основными направлениями реализации инвестиционной программы ОАО «Чукотэнерго» в 2007 году явились реконструкция и техническое перевооружение энергетических объектов. Инвестиционная программа финансировалась за счет амортизационных отчислений Общества.
По программе технического перевооружения и реконструкции проводились работы по следующим направлениям:
внедрение новых технологий;
повышение надежности и экономичности работы оборудования;
реконструкция выработавшего свой ресурс оборудования.
Инвестиционная программа 2007 года была сформирована на основе Положения об инвестиционной деятельности и технической политики РАО «ЕЭС России».
Основными задачами инвестиционной программы ОАО «Чукотэнерго» являлись:
поддержание в эксплуатации оборудования, необходимого для достаточного, надежного и бесперебойного энергоснабжения потребителей;
проведение мероприятий по снижению производственных издержек;
модернизация основных фондов.
Планом капитальных вложений ОАО «Чукотэнерго» на 2007 год предусмотрено освоение 285 000 тыс. руб., в том числе на техническое перевооружение и реконструкцию – 280 100 тыс. руб. При этом, выполнение составило 325 895 тыс. руб. или 114% от плана года, в том числе по объектам техперевооружения и реконструкции – 320 388 тыс. руб,, в том числе приобретение оборудования на сумму 171 454 тыс. руб.
Источником финансирования инвестиционной программы ОАО «Чукотэнерго» являются только амортизационные отчисления. Привлечение дополнительных средств в виде кредитов, средств от дополнительной эмиссии акций не предусматривалось.
Общий объем инвестиций ОАО «Чукотэнерго» на 2007 год включает в себя программу по замене морально и физически изношенного оборудования на подстанциях электрических сетей, реконструкцию оборудования, зданий и сооружений и совершенствованию системы учёта тепловой и электрической энергии. Кроме того, в 2007 году выполнен значительный объём работ по проектированию объектов будущих периодов, что создаст предпосылки для обоснованного формирования инвестиционной программы Общества на последующие годы.
План ввода основных фондов 2007 года составил 220 224 тыс. руб., из них фактически введено 270 045 тыс. руб., в том числе оборудования на сумму 117 032 тыс. руб. С целью оптимизации инвестиционных затрат по объектам, поставка основного оборудования, материалов и ряда услуг осуществлялась на конкурсной основе. Следует отметить, что основной причиной значительного перевыполнения Обществом плана 2007 года явилась задержка поставки оборудования, автомобильной и тракторной техники 4 квартала 2006 года.
Целями и задачами инвестиционной деятельности на ближайшую перспективу является поддержание в работе действующего оборудования и сооружений путем их реконструкции и модернизации. Источником финансирования инвестиционной деятельности Общества на 2008-2010 гг являются амортизационные отчисления. Дополнительных источников для финансирования инвестиционной программы Общества не предусмотрено (табл. 2.15).
Таблица 2.15. Амортизационные отчисления ОАО "Чукотэнерго" на 2008-2010гг (тыс. руб.)
Плановый период 2008г 2009г 2010
Амортизация 265 000 288 318 307 059
В таблице 2.16 приведены показатели выполнения инвестиционной программы ОАО «Чукотэнерго».
Таблица 2.16. Динамика выполнения инвестиционной программы Общества за 2004-2007гг.
(тыс. руб.)
Всего по ОАО
«Чукотэнерго» 2004 % 2005 % 2006 % 2007 %
План Факт План Факт План Факт План Факт
Инвестиции
214350
193980
90,5
226478
123093
54
214350
193980
90,5
285000
325895
114
в том числе
Техническое перевооружение 171602 151577 88,3 183631 106455 58 171602 151577 88,3 280100 320388 114
В таблице 2.17 приведены показатели распределения прибыли ОАО «Чукотэнерго».
Таблица 2.17. Распределение прибыли ОАО «Чукотэнерго» за период 2005-2007гг(тыс. руб.)
Показатели, тыс. руб. ГОСА 2005 ГОСА 2006 ГОСА 2007 ГОСА 2008
ожидаемое
Нераспределенная прибыль - 61 232 18 327 355 056 5 956
Резервный фонд - 916 3 588
Дивиденды - 1 752 54 000 5956
Погашение убытков прошлых лет - 15 659 149 369
Остаток на накопление - 148 099
В таблице 2.18 приведены показатели динамики чистой прибыли.
Таблица 2.18. Анализ динамики чистой прибыли ОАО «Чукотэнерго»
(тыс. руб.)
2005г 2006г 2007г
Размер чистой прибыли 18 327 355 056 5 956
По итогам работы Общества за 2007 год Обществом получена чистая прибыль в размере 5 956 тыс. руб. при запланированном размере чистой прибыли 67 000 тыс. руб.
Неполучение запланированного размера чистой прибыли за 2007 год в основном объясняется следующими факторами:
Обществом не была произведена продажа 100% дочерних обществ ОАО «Чукотэнергоремонт» и ОАО «Чукотэнергоналадка». Доходы от продажи указанных долгосрочных финансовых вложений была запланированы в сумме 100 585 тыс. руб.;
Обществом недополучено денежных средств, в счет возмещения убытков от предоставления коммунальных услуг (отопление и ГВС) населению города Магадана и муниципального образования «Сусуманский район» Магаданской области по сравнению с запланированной величиной на 45 359 тыс. руб.
Анализ динамики валовой прибыли Общества по видам деятельности приведены в табл. 2.19.
Таблица 2.19. Динамика валовой прибыли по электроэнергии ОАО «Чукотэнерго»
(тыс. руб.)
2005г 2006г 2007г
Размер валовой прибыли 50 229 316 538 170 870
Таблица 2.20. Динамика валовой прибыли по теплоэнергии с учетом субсидии в счет возмещения убытков от предоставления коммунальных услуг населению (отопление и ГВС) (тыс. руб.)
2005г 2006г 2007г
Размер валовой прибыли -82 650 -151 286 38 976
Таблица 2.21. Динамика валовой прибыли по прочей продукции промышленного и непромышленного характера (тыс. руб.)
2005г 2006г 2007г
Размер валовой прибыли 62 439 14 249 -43 119
Проведем оценку рентабельности ОАО «Чукотэнерго».
В таблице 2.22 приведен расчет показателя рентабельности продаж.
Таблица 2.22. Показатели рентабельности продаж ОАО «Чукотэнерго», %
2005г 2006г 2007г
Коэффициент рентабельности продаж, % -21,0 -10,2 -8,6
Рентабельность продаж, % - демонстрирует долю валовой прибыли в объеме продаж предприятия. Отрицательная рентабельность продаж связана с тем, что тепловая энергия и ГВС, отпускаются населению по тарифу ниже экономически обоснованного. Указанные убытки субсидируются за счет средств бюджета города Магадана и бюджетов муниципальных образований Магаданской области. Указанные средства по правилам бухгалтерского учета отражаются в составе прочих доходов.
Таблица 2.23. Рентабельность собственного капитала, %
2005г 2006г 2007г
Коэффициент собственного капитала, % 0,42 7,24 0,11
Рентабельность собственного капитала, % - демонстрирует эффективность использования капитала, инвестированного собственниками предприятия.
Проведем расчет показателя рентабельности ОАО «Чукотэнерго» (табл. 2.24).
Таблица 2.24. Рентабельность активов ОАО «Чукотэнерго», %
2005г 2006г 2007г
Коэффициент рентабельности активов, % 0,32 6,24 0,09
Как видно из таблицы, данный показатель снизился, что является негативной тенденцией.
Проведем расчет и анализ показателей деловой активности ОАО «Чукотэнерго» (табл. 2.25).
Таблица 2.25. Динамика дебиторской задолженности ОАО «Чукотэнерго, %
2005г 2006г 2007г
Коэффициент динамики дебиторской задолженности, % 3,26 3,40 18,3
Динамика дебиторской задолженности, % - характеризует величину снижения/увеличения дебиторской задолженности (краткосрочной и долгосрочной) в отчетном периоде по отношению к базовому.
В связи с ростом тарифов на электрическую и тепловую энергию возникает и рост текущей дебиторской задолженности.
Показатели кредиторской задолженности приведены в табл. 2.26.
Таблица 2.26. Динамика кредиторской задолженности ОАО «Чукотэнерго», %
2005г 2006г 2007г
Коэффициент динамики кредиторской задолженности, % 30,81 -23,1 -0,87
Динамика кредиторской задолженности, % - характеризует величину снижения/увеличения кредиторской задолженности в отчетном периоде по отношению к базовому.
Отрицательное значение Коэффициента кредиторской задолженности в 2006 и 2007 годах свидетельствует об уменьшении задолженности Общества и является положительным фактором (табл. 2.27).
Таблица 2.27. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности, %
2005г 2006г 2007г
Коэффициент соотношение дебиторской и кредиторской задолженности, % 1,97 2,65 3,17
Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности - характеризует баланс дебиторской и кредиторской задолженности Общества.
Если данный показатель, ниже 1, это говорит о дисбалансе обязательств и является негативным фактором. По состоянию на 31.12.2007 года у Общества вся кредиторская задолженность покрывается дебиторской задолженностью.
В соответствии с Методикой оценки финансового состояния ДЗО, итоговый рейтинг Общества по состоянию на 31.12.2005 года, 31.12.2006 года и 31.12.2007 года составляет (табл. 2.28):
2005г 2006г 2007г
Итоговый рейтинг В 3
10,5 А 3
13,75 В 2
12,0
Группа финансовой устойчивости Предприятие с удовлетворительным финансовым состоянием Предприятие с устойчивым финансовым состоянием Предприятие с удовлетворительным финансовым состоянием
Таким образом, в конце анализируемого периода Общество находится в группе предприятий с удовлетворительным финансовым состоянием.
Следующим этапом является определение соотношения заемных средств и собственного капитала (табл. 2.29).
Таблица 2.29. Соотношение заемных средств и собственного капитала ОАО «Чукотэнерго»
2005г 2006г 2007г
Соотношение заемных средств и собственного капитала
0,239 0,132 0,214
Обществом ежеквартально осуществляется прогнозирование финансовых результатов на основании утверждаемого Советом директоров Общества бизнес-планом на каждый финансовый год.
В 2007 году фактически полученный убыток от реализации основных видов продукции (электро- и теплоэнергии) составил 226,9 млн. руб., что меньше планового значения на 73,3 млн. руб. При этом, прибыль от реализации электрической энергии возросла на 43,8 млн. руб., а убыток от реализации тепловой энергии уменьшился на 29,5 млн. руб.
На изменение прибыли по электрической энергии повлияли следующие факторы.
Снижения полезного отпуска на 0,5% при одновременном увеличении прибыли на 1 кВтч привело к снижению общего объема прибыли на 0,8 млн. руб.
Снижение себестоимости единицы продукции увеличило прибыль на 44,4 млн. руб.
Основные статьи снижения себестоимости электроэнергии – затраты на топливо и расход электроэнергии на производство тепловой энергии.
Затраты на топливо снизились за счет снижения цены закупаемого топлива (уменьшение цены 1 тут снизило себестоимость на 24,0 млн. руб.) и снижения расхода топлива на производство энергии (1,4 млн. руб.). На изменение расхода топлива повлияло снижение отпуска электроэнергии с шин электростанций (степень влияние этого фактора -21,8 млн. руб.), и в меньшей степени увеличение удельного расхода топлива, произошедшее в связи с ростом доли выработки ГРЭС с высоким удельным расходом топлива и уменьшением доля выработки ТЭЦ с меньшим удельным расходом топлива по сравнению с плановыми значениями (степень влияния этого фактора 20,4 млн. руб.).
Рост затрат на производство тепловой энергии произошел вследствие дополнительной загрузки электробойлеров ТЭЦ. Рост затрат при этом составил 82,8 млн. кВтч по сравнению с планом.
Снижение затрат на покупную электроэнергию вследствие снижения объема покупки на 0,6% по сравнению с планом при неизменном тарифе дало снижение себестоимости электроэнергии на 2,7 млн. руб. Рост среднеотпускного тарифа от планируемого незначителен – 0,01%, что привело к росту прибыли на 0,2 млн. руб.
На изменение прибыли по тепловой энергии ОАО «Чукотэнерго» повлияли следующие факторы.
Увеличение полезного отпуска тепловой энергии незначительно и составило 0,7%, что при одновременном снижении убытка на 1 Гкал привело к увеличению общего убытка на 2,9 млн. руб.
Снижение себестоимости единицы продукции позволило снизить убыток на 66,3 млн. руб.
Основная статья снижения себестоимости – затраты на топливо. Затраты на топливо снизились за счет снижения цены закупаемого топлива (уменьшение цены 1 тут снизило себестоимость на 31,3 млн. руб.) и снижения расхода топлива на производство энергии (снизило себестоимость на 12,0 млн. руб.). На изменение расхода топлива повлияло снижение отпуска теплоэнергии с коллекторов станций (степень влияния этого фактора -19,3 млн. руб.), и в меньшей степени увеличение удельного расхода топлива на станциях (степень влияния этого фактора 7,3 млн. руб. соответственно).
Уменьшение среднеотпускного тарифа уменьшило прибыль на 33,9 млн. руб.
По результатам второй главы получены выводы:
Основными задачами ОАО «Чукотэнерго» в 2008 году является обеспечение надежной и безаварийной работы всего энергетического комплекса, достижение установленных значений Ключевых показателей эффективности, безубыточной деятельности и получение прибыли. Для реализации этой задачи предстоит дальнейшее совершенствование управления и корпоративных процедур, повышение организованности и дисциплины, снижение эксплуатационных затрат, а также повышение производительности производства и капитализации Общества. Это, прежде всего укрепление и долгосрочное расширение бизнеса с увеличением объема рентабельных продаж электрической и тепловой энергии на основе соглашений с промышленными и горнодобывающими предприятиями, муниципальными образованиями, населением и коммерческими структурами. Для чего необходимо:
обеспечить устойчивое и надежное снабжение электрической и тепловой энергией платежеспособных потребителей;
на основе внедрения передовых методов труда и новых технологий, выполнения организационных мероприятий повысить эффективность производства, добиться роста производительности труда;
выполнить программу ремонтов энергетического оборудования и создать необходимый запас топлива к осенне-зимнему периоду 2008-2009 г.г.;
добиться выполнения инвестиционной программы - с целью поддержания в работе действующего оборудования и сооружений путем их реконструкции и модернизации.
для этого необходимо продолжать работу по реконструкции подстанций и линий электропередачи. Совершенствовать бизнес-планирование и его составные части - движение потоков наличности, бизнес-план энергосбытовой деятельности, план мероприятий по достижению Ключевых показателей эффективности, добиться их реальности и безусловного исполнения;
в области взаимодействия с местными органами власти обеспечить включение в бюджеты субъекта и муниципальных образований в полной мере расходов на энергоресурсы, а также разработки Программы теплофикации города Магадана на период до 2015 г.
совершенствовать энергосбытовую работу, не допускать образования дебиторской задолженности, в полном объёме выполнить план по снижению коммерческих потерь, выполнить мероприятия по усилению платежной дисциплины, прекращению неоплачиваемого отпуска электрической и тепловой энергии, перейти на предварительную оплату за поставляемую продукцию, добиться принятия экономически обоснованных тарифов на электрическую и тепловую энергию.
продолжить работу по повышению эффективности работы вновь образованных сервисных предприятий. Повысить надежность и качество обслуживания потребителей, подготовиться к работе в конкурентных условиях и сокращения объёмов перекрестного субсидирования различных групп потребителей.
Кроме того, важнейшими стратегическими задачами ОАО «Чукотэнерго» на 2008 год являются:
участие в реализации проекта внешнего электроснабжения Рудника им. Матросова,
участие в осуществлении утверждённой Федеральной целевой программы социально-экономического развития Дальнего Востока и Забайкалья на период до 2013 г.
подготовка предложений и обоснований по перечню объектов электроэнергетики, подлежащих к включению в «Программу развития электроэнергетики регионов Дальнего Востока до 2020 года».
|
обратная связь
